作者：珏佳猎头   出自：猎头公司   点击：次

向小贷公司转型——继2019年1月、7月以来，银保监会10月21日在国新办发布会上的最新表态，再次明确提出了网贷的转型方向。不过，对于未来方案出台后，网贷平台的转型方向是传统小贷还是网络小贷，以及网贷平台转型小贷牌照的准入门槛、所发起的小贷公司设立标准、标准时间表等具体要求和安排，监管层并未提及。

网贷平台向小贷转型，并非监管首次提及。今年以来，监管部门已两次表示，允许符合条件、正常经营的网贷平台为网络小贷等导流、申请小贷牌照。而公开数据显示，已有20余家网贷平台获得网络小贷牌照。

业内人士认为，受资本金、杠杆比例等限制，小贷准入门槛较高，对资金实力、股东背景等有较高要求，网贷向小贷转型并不容易，未来政策落地后，估计只有经营较为规范、具有一定资金实力平台，才能获得向小贷转型的机会。

监管多次提及向小贷转型

10月21日，P2P网络借贷整治以来，网贷风险压降进展显著。目前，银保监会、人民银行正在会同有关地区，研究制定网贷机构向小贷公司转型的具体方案。如果能实现向小贷转型，网贷将从信息中介向信用中介转换。而这样的表态，已经不是监管部门第一次提及。早在2019年初，就已经悄然打开了一道缝隙。

2019年1月，互联网金融风险整治办、P2P网贷风险专项整治小组制定的《关于做好网贷机构分类处置和风险防范工作的意见》提出，网贷监管总体以退出为主要方向，部分合规的在营机构外，其余机构能退尽退，应关尽关。而正常经营的机构，则引导经营的网贷平台，为网络小贷公司、助贷机构或为持牌资产管理机构导流等。

进入2019年以来，各地清退网贷平台的步伐明显加快。湖南、山东在近期披露了当地的平台整治、验收情况。10月16日，湖南省地方金融局发布公告称，今年年底前，将对纳入核查范围的24家平台予以取缔。10月18日，山东省地方金融局也发布了提示函，目前山东未有一家平台完全合规通过验收，将取缔当地网贷不合格业务。

而网贷平台向小贷公司转型，可能将在哪些地区进行、具体转型方案、申报条件、方案制定进度等相关信息，发布会上并未提及。深圳、广州、江苏等多地业内人士均向第一财经称，尚不了解相关情况，没有收到监管部门通知或意见。

传统小贷还是网络小贷？

根据行业第三方数据，截至2019年1月20日，已有22家正常运营的网贷平台，已经通过主体或者关联公司，获得了网络小贷牌照，大约占全国网络小贷牌照总数的7.3%。其中，6家为海外上市公司所有，占比27%，另外10家间接持有网络小贷牌照，股东为国内或海外上市主体，占比45%。

而接下来网贷平台的转型方向，究竟是传统小贷还是网络小贷，相关部门并未提及。在21日的发布会上，监管层虽然再次指出了转型方向，但并未明确是否为“网络小贷”。

在此之前，监管部门曾多次指向网络小贷，根据媒体报道，2019年7月，互金整治领导小组、网贷整治领导小组联合召开专项座谈会提出，少数在资本金、专业管理能力等方面具备条件的机构，允许并鼓励其申请改制为网络小贷公司、消费金融公司等。

转型难度不小

“转型与已经获得牌照的没有可比性，经过几年的专项整治，特别2019年以来，风险在很大程度已经出清了。”方颂说，以前取得网络小贷的网贷平台，网络小贷、网贷两个平台并立，而且网贷规模更大，发生风险后拖累网络小贷。而转型则意味着网贷平台需要彻底关掉，按照监管要求经营小贷业务。

目前小贷牌照管理缺乏统一监管体系，小贷牌照一般是由地方金融办负责发放和监管事宜，政策协调难度大。各地对于小贷公司的注册资本、股东背景、出资比例、高管履历等，均做了严格规定，而且限定了资金主要来源、方式，绝大部分网贷机构难以满足，因此转型成本非常高。目前，小贷杠杆率平均为1~3倍，即便获得牌照，也面临非常大的资金压力。

“即使未来具体方案出台，就算业务规范，无论是传统小贷，还是网络小贷的牌照，也不是想拿就能拿的。”方颂说，对运营相对规范的网贷平台来说，虽然出现了曙光，但转型仍将面临很多困难，由于资本金、杠杆比例等方面的要求，估计能向小贷转型的平台，也只能是经营较为规范、规模较大且具有一定资金实力的，而规模小且股东不具备实力的，获得小贷牌照的可能性非常小。

值得一提的是，对贷款平台的严监管也在同步进行。同日，四部门印发的《关于办理非法放贷刑事案件若干问题的意见》指出，违反国家规定，未经监管部门批准，或超越经营范围，以超过36%的实际年利率非法、经常性地向社会不特定对象发放贷款，情节严重的，将依照刑法规定，以非法经营罪定罪处罚。该意见自印发即日起施行。